IRS regler og regler for hestrelaterede virksomheder

IRS'en "trækker tøjene tilbage" på skattefradrag og -tab for hestrelateret virksomhed. Agenturets bekymring med hesteoperationer er, om de falder ind i kategorien "business" eller "hobby", og om ejere forudser indtjening. Men stramning af reglerne betyder større IRS-undersøgelse og muligvis flere skatterundersøgelser af hestrelaterede virksomheder.

IRS regler

Hesteindustrien er en milliard dollar, indtægtsgenerator til US People's Board, racer, tog og viser heste. Dyrlæger, grooms, jockeys og farriers bidrager til branchen. Så gør butiksejere, der sælger tack eller hestfoder, eller dem der driver hestauktioner, publicerer hesteblad eller overvåger hesteforeninger. IRS giver skatteyderne mulighed for at drive hestrelaterede aktiviteter som virksomheder til at indberette kvitteringer fra disse aktiviteter som erhvervsindtægter, fratrække erhvervsomkostninger og tage afskrivninger på forretningsmæssige aktiver. Tab på disse aktiviteter rapporteres på selvangivelser som fradrag fra andre indtægtskilder, såsom lønninger eller investeringer.

Business vs Hobby

Hvis du regelmæssigt pådrager tab fra din hestrelaterede virksomhed og fratrækker tabene fra anden indkomst, kan IRS mistanke om, at din operation faktisk er en hobby. Regeringens holdning er, at det ikke bør være tilskud til skattepligtiges personlige fortid eller hobbyer gennem skattefradrag. IRS er mere bekymret over din hensigt om at tjene penge, end om du lykkes. Men det kan også være spørgsmålstegn ved, hvorfor du fortsætter med at drive en urentabel hest forretning år efter år. Hvis du havde to på hinanden følgende år med profitfremstilling, for eksempel, antager IRS, at du gik i forretning med det formål og fortjener disse skattefradrag.

"Hobby tab" Faktorer

IRS bruger ni "hobby tab" faktorer for at afgøre, om du driver en hest forretning eller en hobby. Agenturet vurderer, om din bogføring er korrekt og fuldstændig. Det gennemgår din indkomst-og-tab historie og år med profit-making at bestemme din forretnings hensigt. Agenturet forventer, at du har ekspertise inden for at sige opdræt arabiske heste eller undervisning i ridningstimer, hvis det er hvad du gør. IRS ser på, hvor lang tid du bruger til hesteaktiviteter og dine tidligere succeser eller fejl i lignende aktiviteter for at vurdere, om du forventer at drive en rentabel forretning. Hvis din indkomst udenfor hesten er lav, kan IRS overveje din farrier service eller tack shop som en måde at øge din indtjening på. At få glæde af at eje eller være involveret i heste er almindeligt og acceptabelt, så længe IRS ikke opfatter din virksomhed som rent rekreativ. Hvis agenturet beslutter at dine hesteaktiviteter er en hobby, genberegnes det din skattepligt. Det kan også få dig til at betale tilbage skatter plus renter på det beløb, du har betalt.

Håndtering af en revision

Hesteadvokat Alison Rowe råder dig til at ringe til din revisor først, når IRS er ved at revidere din virksomhed. Din revisor kan fortælle dig, hvilke dokumenter du har brug for, og hvordan du selv udfører dig under processen. Men den bedste tilgang er ved at blive forberedt i tilfælde - ikke når - du er revideret. Udarbejd en forretningsplan for at vise, at du er seriøs om dine hestaktiviteter og forventer at tjene penge. Hold nøjagtige forretningsrekorder, herunder hvor meget tid du bruger på hesteaktiviteter. Lej en bogholder, der kan opretholde nøjagtige og detaljerede regnskaber. Åbn separat bank og opkræve konti for dine hesteaktiviteter for at undgå at komme i gang med personlige midler. Jim Hodges, en Dallas-baseret CPA, advarer mod at fratrække partielle tab i løbet af et år, hvor dine tab var store for at undgå IRS-kontrol. Agenturet kan muligvis revidere dig, men så længe du driver dine hesteaktiviteter som en virksomhed, bør du ikke straffes.

Anbefalet

Hvorfor blinker monitorens LED?
2019
Den bedste Barcode QR Scanner til Android
2019
Hvilke slags styrker er vigtige i en manager?
2019